27. Toelichting op het kasstroomoverzicht

Netto-kasstroom uit operationele activiteiten

In 2023 genereert LVNL een netto-kasstroom uit operationele activiteiten van 16,7 miljoen euro positief (2022: 22,8 miljoen euro negatief). Dit is grotendeels gerealiseerd door een toename van de ontvangsten door een hoger verkeersvolume in combinatie met een hoger tarief ten opzichte van 2022. De hogere leveranciersuitgaven corresponderen met de toegenomen algemene kosten. Doordat de luchtvaartmaatschappijen meer heffingen hebben betaald, zijn ook de ontvangsten van luchtvaartmaatschappijen voor derden toegenomen in 2023. Per saldo is hierdoor sprake van een gestegen kasstroom vanuit de kassiersfunctie.

Netto-kasstroom uit investeringsactiviteiten

De kasstroom uit investeringen is gering hoger ten opzichte van vorig jaar, namelijk 42,7 miljoen euro (2022: 41,4 miljoen euro). In 2023 is de kasstroom uit investeringsactiviteiten in belangrijke mate bepaald door bestedingen aan de ontwikkeling van het luchtverkeersleidingssysteem iCAS en overige verkeersleidingssytemen. Voor een toelichting op de lopende projecten zie de toelichting in paragraaf 15 Materiële vaste activa.

Netto-kasstroom uit financieringsactiviteiten

In 2023 heeft LVNL zes nieuwe leningen opgenomen met een totale waarde van 47,4 miljoen euro. De leningen hebben voornamelijk betrekking op de financiering van iCAS. De kasstroom uit financieringsactiviteiten is per saldo minder dan in 2022.